Nichtqualifizierte Aktienoptionen Gaap

Der folgende Artikel wird vom MampA Tax Report, Vol. 9, Nr. 10, Mai 2001, Panel Publishers, New York, NY. Die meisten von uns im Steuerbereich verstehen sich verständlicherweise auf die steuerliche Behandlung (und nicht auf die bilanzielle Behandlung) bestimmter Probleme, die sich auf MampA auswirken. Ein Beispiel sind Aktienoptionen, ob nichtqualifizierte Optionen oder Anreizoptionen (ISOs). Ob man glaubt, dass die steuerlichen Vorteile von ISOs so groß sind, wie sie geknackt werden, ist sicherlich unbestreitbar, dass es eine Reihe von Qualifikationsbeschränkungen für ISOs gibt, die sie für viele Umstände unattraktiv machen. ISOs z. B. unterliegen vielen Genehmigungsanforderungen, Zeitplan und Daueranforderungen, Übungsregeln, Prozentsatzversuchen und einer ganzen Reihe anderer Einschränkungen (die nachstehend aufgeführten Hauptkategorien). Aus diesen und anderen Gründen stellen nichtqualifizierte Optionen den Großteil der Optionen dar, die um das amerikanische Unternehmen schwimmen. Accounting Wichtig, Auch wenn die meisten Steueranwälte vage bewusst sind, dass es Einnahmen Belastung Implikationen der Aktienoptionen (und ISOs im Besonderen), haben viele nicht ernsthaft über diese Rechnungslegungsvorschriften in jedem Detail gedacht. Der folgende Grundsatz (eine Mischung aus Steuer - und Bilanzierungsregeln) sollte diesen Mangel beseitigen. Rechnungslegung für nichtqualifizierte Optionen Nicht qualifizierte Optionen (NSOs) sind am besten durch Ausgrenzung definiert. Sie umfassen alle Optionen, die die speziellen Anforderungen für ISOs nicht erfüllen. NSOs können sowohl für Mitarbeiter als auch für Nicht-Arbeitnehmer im Austausch für ihre Dienstleistungen gewährt werden (so unabhängige Auftragnehmer oder Berater sind in Ordnung). Es gibt keine Beschränkungen für die Optionen, so dass sie unendlich flexibel. Die Steuerregeln sind ziemlich einfach. NSOs, die im Zusammenhang mit der Leistungserbringung gewährt werden, sind nicht erstattungsfähig, es sei denn, sie verfügen über einen leicht feststellbaren Marktwert. NSOs mit einem leicht feststellbaren Marktwert sind in der Regel nur diejenigen, die auf einem etablierten Wertpapiermarkt gehandelt werden. Wenn eine NSO ausgeübt wird und die Aktie eingegangen ist, wird der Inhaber auf die Differenz zwischen dem für die Aktie gezahlten Preis (dem Optionsausübungspreis) und dem Marktwert besteuert. Diese Behandlung gilt unabhängig davon, ob der Optionsinhaber nach der Ausübung auf den Bestand hängt oder ihn unverzüglich verkauft. Siehe Reg. Sekt. 1, 83-7 (a). Siehe auch Umsatzerhebung 78-175, 1978-1 C. B. 304. Die Erträge aus der Ausübung der Optionen sind nicht nur Erträge, sondern stellen eine Entschädigung für Dienstleistungen dar. Siehe Reg. Sekt. 1, 83-7 (a). So gelten die Beschäftigungssteuern (und die Quellensteuerregelungen). Ein Großteil der NSO-Planung beinhaltet den Versuch, diese gewöhnliche Einkommensausgleichsregel zu vermeiden. Eine Ausnahme legt fest, dass das Einkommen am Tag der Ausübung der NSO nicht anerkannt wird, wenn die erhaltene Aktie einem erheblichen Verfallrisiko unterliegt und nicht übertragbar ist. In diesem Fall wird der Empfänger der Aktie nicht besteuert werden, bis eine dieser beiden Bedingungen erlischt. I. R.C. Sect83 (a). Eine Ausnahme von dieser Regelung für NSOs gilt, wenn der Arbeitnehmer wählt, den Wert der Option zum Erwerbszeitpunkt einzubeziehen, obwohl er einem erheblichen Verzugsrisiko unterliegt. Der Mitarbeiter macht eine Sektion 83 (b) Wahl, eine einseitige Form, die im Wesentlichen sagt, ich möchte jetzt besteuert werden. Vorhersehbar werden diese Formulare typischerweise nur dort abgelegt, wo der Wert der Option (geschätzt ohne Rücksicht auf die Beschränkungen der Option) ziemlich niedrig oder in einigen Fällen Null ist. Es ist seit langem wahr, dass ein traditionelles Ziel einer 83 (b) Wahl aggressiv ist: so wenig wie möglich in Einkommen als gewöhnliches Einkommen zu investieren. Dann, voila, aufgrund der Sektion 83 (b) Wahl, die Balance (die schließlich realisiert wird, wenn die Option ausgeübt wird und die Aktie später verkauft wird) werden alle Kapitalgewinn sein. Unter der Annahme, dass die Aktie für die erforderliche Haltedauer gehalten wird, wird sie langfristiger Kapitalgewinn sein. Im Übrigen ist der Zeitpunkt der Besteuerung aufgrund der Wahl von § 83 b) unterschiedlich. Etwas kleine Menge der Steuer (oder in einigen Fällen sogar null) kann zum Zeitpunkt des Abschnitts 83 (b) Wahl zahlend sein. Wenn die Wahl getroffen wird, ist die Ausübung der Optionen kein steuerpflichtiges Ereignis. Stattdessen wird die Ausübung einfach ein Kauf sein (ähnlich wie die nachstehend beschriebenen ISO-Regeln), aber die Spanne zwischen dem Option Ausübungspreis und dem dann Wert der Aktie wird kein Einkommen darstellen. All dies macht die Sektion 83 (b) Wahl eine ziemlich geschickte Gerät. Bevor wir weitergehen, nur ein paar Vorsichtsmaßnahmen über 83 (b) Wahlen. Erstens, nur weil ein NSO hat einen Nullwert bedeutet nicht, dass eine 83 (b) Wahl nicht erforderlich ist, wenn Sie die potenzielle Gewinn in Kapitalgewinn umwandeln wollen. Die IRS hat lange erfolgreich argumentiert (und zumindest die neunte Schaltung hat zugestimmt), dass ein 83 (b) Wahlbericht Nullwert eingereicht werden muss, um eine Nullwertoption in einen Kapitalgewinn-Vermögenswert umzuwandeln, wenn die Option später ausgeübt wird . Siehe Alves gegen Kommissar, 79 T. C. 864 (1982), affd. 734 F.2d 478 (9. Cir. 1984). Ein weiterer Punkt über 83 (b) Wahlen verdient Erwähnung, nur weil so viele Fehler gemacht werden hier mdash einschließlich von Profis. Eine Wahl von 83 (b) muss innerhalb von 30 Tagen nach Erteilung des eingeschränkten Eigentums (in diesem Fall der Optionen) erfolgen. Die Wahl muss innerhalb dieser Frist von 30 Tagen eingereicht werden, und eine Kopie der Wahl muss die Steuerpflichtigen Rückkehr für das Jahr begleiten, in dem die Optionen gewährt wurden. Ich weiß nicht, was die IRS mit 83 (b) Wahlen (vielleicht gehen sie in ein schwarzes Loch irgendwo), so dass einige könnte argumentieren, dass diese 83 (b) Ablage-und Timing-Mandat möglicherweise keine Zähne haben. Allerdings möchte ich sicherlich Beweis haben, dass ich rechtzeitig die 83 (b) Wahl eingereicht hatte, um eine Katastrophe zu vermeiden. Lets Blick auf die Körperschaftssteuerabzug für einen Moment, bevor Sie sich auf die Buchhaltung Behandlung. Für steuerliche Zwecke, wenn eine NSO ausgestellt wird, hat das Unternehmen noch nichts bezahlt, bis die Steuerpflichtige für den Arbeitnehmer. Es gibt hier eine vorhersehbare Gegenseitigkeit. Unter der Annahme, dass die NSO Einschränkungen unterliegt (wie die meisten sind), gibt es keine Einkommen für den Arbeitnehmer und keinen Abzug für das Unternehmen, bis die Zeit, dass diese Einschränkungen verfallen. Oder, wie in dem oben beschriebenen Fall, wenn die NSO ausgeübt wird und die Option eine Spanne zwischen dem Ausübungspreis und dem fairen Marktwert hat, muss dieser Auszahlungsbetrag als Löhne vom Arbeitnehmeroptionsträger einbehalten werden. Natürlich erzeugt dies einen entsprechenden Abzug für die Ausbreitung auf das Unternehmen. Finanzielle Behandlung von NSOs Die steuerliche Behandlung von NSOs ist recht einfach. Zum Glück, das ist auch der Fall mit ihrer Abschlussprüfung Behandlung. Ein Unternehmen ist nicht verpflichtet, eine Entschädigung zu zahlen, wenn die NSOs gewährt werden. Erst wenn sie ausgeübt werden (und eine Entschädigung zu zahlen ist), ist eine Einkommensvergütung erforderlich. Siehe FASB. Im Falle einer Section 83 (b) - Wahl, die definitionsgemäß den Arbeitnehmeroptionspartner dazu verpflichtet, eine Wahl zur Einbeziehung der Einkünfte jetzt zu treffen, würde derselbe Jahresabschluss für die Gesellschaft gelten. Natürlich würde es nur in dem Ausmaß gelten, in dem der Arbeitnehmeroptionär etwas Einkommen eingegangen ist. Wie oben erwähnt, ist die 83 (b) Wahl oft eingereicht Bericht Null oder sehr wenig Einkommen, so ist dies nicht viel von der Sorge um den Jahresabschluss der Gesellschaft. Steuer-und Rechnungswesen Primer für nicht qualifizierte Aktienoptionen. Vol. 9, Nr. 10, The MampA Tax Report (Mai 2001), p. 1.Buchung für aktienbasierte Vergütungen (Ausgabe 1095) Diese Aufstellung legt die Bilanzierungs - und Bewertungsgrundsätze für aktienbasierte Vergütungspläne für Mitarbeiter fest. Zu diesen Plänen gehören alle Vereinbarungen, nach denen Arbeitnehmer Aktien von Aktien oder anderen Eigenkapitalinstrumenten des Arbeitgebers oder des Arbeitgebers beziehen, Verbindlichkeiten gegenüber Arbeitnehmern in Beträgen, die auf dem Preis des Arbeitgeberbestands beruhen. Beispiele hierfür sind Aktienkaufpläne, Aktienoptionen, Restricted Stock und Stock Appreciation Rights. Diese Aussage gilt auch für Geschäfte, bei denen ein Unternehmen seine Eigenkapitalinstrumente zum Erwerb von Gütern oder Dienstleistungen von Nicht-Arbeitnehmern ausgibt. Diese Transaktionen sind nach dem beizulegenden Zeitwert der erhaltenen Gegenleistung oder dem beizulegenden Zeitwert der ausgegebenen Eigenkapitalinstrumente zu bilanzieren, je nachdem, welcher Wert zuverlässiger messbar ist. Bilanzierung von Vergütungen für aktienorientierte Vergütungen an Arbeitnehmer Diese Aufstellung definiert eine auf den beizulegenden Zeitwerten beruhende Methode der Bilanzierung einer Mitarbeiteraktienoption oder eines ähnlichen Eigenkapitalinstruments und ermutigt alle Einheiten, diese Bilanzierungsmethode für alle Mitarbeiterbeteiligungsprogramme anzuwenden. Jedoch erlaubt es einem Unternehmen ferner, die Vergütungskosten für diese Pläne weiter zu messen, wobei die auf der Grundlage der in der APB-Stellungnahme Nr. 25, Bilanzierung von Anteilen an Arbeitnehmer, vorgeschriebene, auf den inneren Wert basierende Methode der Rechnungslegung verwendet wird. Die Methode des beizulegenden Zeitwertes ist der Stellungnahme 25 zum Zwecke der Rechtfertigung einer Änderung des Rechnungslegungsgrundsatzes nach dem APB Opinion No. 20, Accounting Changes, vorzuziehen. Unternehmen, die mit der Buchhaltung in der Stellungnahme 25 verbleiben, müssen Pro-forma-Angaben des Jahresüberschusses und, sofern vorgelegt, des Gewinns je Aktie vornehmen, als ob die in dieser Aussage definierte beizulegende Zeitwertmethode angewendet worden wäre. Nach der beizulegenden Zeitwertmethode werden die Vergütungskosten zum Gewährungszeitpunkt auf der Grundlage des Wertes der Aus - schüttung bewertet und über die Laufzeit, in der Regel die Wartezeit, erfasst. Im Rahmen der auf den inneren Wert basierenden Methode handelt es sich bei den Vergütungskosten um den Überschuss des börsennotierten Börsenkurses der Aktie zum Erwerbszeitpunkt oder einen anderen Bewertungszeitpunkt über den Betrag, den ein Mitarbeiter für den Erwerb der Aktie zahlen muss. Die meisten festen Aktienoptionspläne - der häufigste Typ des Aktienvergütungsplanes - haben zum Zeitpunkt der Gewährung keinen intrinsischen Wert, und nach Stellungnahme 25 werden keine Vergütungskosten angesetzt. Die Vergütungskosten werden für andere Arten von aktienbasierten Vergütungsplänen nach Stellungnahme 25 erfasst, einschließlich Pläne mit variablen, in der Regel leistungsorientierten Merkmalen. Stock Equity-Instrumente Für Aktienoptionen wird der beizulegende Zeitwert mittels eines Optionspreismodells ermittelt, das den Aktienkurs am Tag der Gewährung, den Ausübungspreis, die erwartete Laufzeit der Option und die Volatilität berücksichtigt Der zugrunde liegenden Aktie und der erwarteten Dividenden und dem risikolosen Zinssatz über die erwartete Laufzeit der Option. Nicht öffentlichen Unternehmen ist es gestattet, den Volatilitätsfaktor bei der Schätzung des Wertes ihrer Aktienoptionen auszuschließen, was zu einer Messung bei einem Mindestwert führt. Der beizulegende Zeitwert einer zum Gewährungszeitpunkt geschätzten Option wird nicht nachträglich auf Preisveränderungen des Basiswerts oder seiner Volatilität, die Laufzeit der Option, Dividenden auf den Bestand oder den risikofreien Zinssatz angepasst. Der beizulegende Zeitwert eines an einen Arbeitnehmer vergebenen Anteils an nicht gezahlten (üblicherweise als beschränkte Aktien bezeichneten) Aktien wird zu dem Marktpreis eines Anteils eines uneingeschränkten Bestands am Tag der Gewährung des Zuschusses bewertet, es sei denn, dass eine Beschränkung nach Freistellung des Arbeitnehmers erfolgt Wobei der beizulegende Zeitwert unter Berücksichtigung dieser Einschränkung geschätzt wird. Mitarbeiterbeteiligungspläne Ein Mitarbeiterbeteiligungsplan, der es den Mitarbeitern ermöglicht, Aktien zu einem Abschlag vom Marktpreis zu erwerben, ist nicht kompensatorisch, wenn sie drei Bedingungen erfüllt: (a) der Rabatt ist relativ klein (5 Prozent oder weniger erfüllen diese Bedingung automatisch, (B) im Wesentlichen alle Vollzeitmitarbeiter können auf einer gerechten Basis teilnehmen, und (c) der Plan enthält keine Optionsmerkmale, wie z. B. die Möglichkeit, dass der Mitarbeiter die Aktie bei einer Aktie kauft Festen Rabatt vom kleineren Marktpreis zum Zeitpunkt der Gewährung oder dem Kaufdatum. Stock Compensation Awards erforderlich, um von Cash bezahlt werden Einige Aktien-basierte Vergütungspläne erfordern einen Arbeitgeber, einen Mitarbeiter zu zahlen, entweder auf Anfrage oder zu einem bestimmten Zeitpunkt, ein Cash-Betrag durch die Erhöhung der Arbeitgeber Aktienkurs von einem bestimmten Niveau bestimmt. Die Gesellschaft muss die Vergütungskosten dieser Vergabe in Höhe der Veränderungen des Aktienkurses in den Perioden messen, in denen die Änderungen eintreten. Diese Aussage verlangt, dass ein Arbeitgeberabschluss bestimmte Angaben über aktienbasierte Entschädigungsregelungen für Mitarbeiter enthält, unabhängig von der Methode, die für diese Rechnung verwendet wird. Die Pro-forma-Beträge, die von einem Arbeitgeber, der die Bilanzierungs - und Bewertungsvorschriften von Stellungnahme 25 weiterhin anwendet, offen zu legen sind, spiegeln die Differenz zwischen den Kosten der Vergütung, soweit vorhanden, im Ergebnis und den damit verbundenen Kosten wider Erklärung, einschließlich etwaiger steuerlicher Effekte, die in der Gewinn - und Verlustrechnung erfasst worden wären, wenn die Methode des beizulegenden Zeitwertes verwendet worden wäre. Die erforderlichen Pro-forma-Beträge spiegeln keine sonstigen Anpassungen des ausgewiesenen Jahresüberschusses oder, sofern dargestellt, das Ergebnis je Aktie wider. Inkrafttreten und Übergang Die Rechnungslegungsvorschriften dieser Aussage gelten für Geschäfte, die in Geschäftsjahren, die nach dem 15. Dezember 1995 beginnen, getätigt werden, obwohl sie bei der Emission angenommen werden können. Die Angabepflichten dieser Aufstellung gelten für Abschlüsse für Geschäftsjahre, die nach dem 15. Dezember 1995 beginnen, oder für ein früheres Geschäftsjahr, für das diese Angabe ursprünglich für die Anerkennung der Vergütungskosten angenommen wurde. Pro-Forma-Offenlegungspflichten für Unternehmen, die die Bemessungsgrundlage für die Bewertung der Vergütungskosten nach Stellungnahme 25 weiter fortsetzen, beinhalten die Auswirkungen aller in den Geschäftsjahren gewährten Vergütungen, die nach dem 15. Dezember 1994 beginnen. Pro-forma-Angaben für die im ersten, 15, 1994, nicht in den Jahresabschluss für das betreffende Geschäftsjahr einzubeziehen sind, sondern nachträglich dargestellt werden sollten, wenn Jahresabschlüsse für das betreffende Geschäftsjahr für Vergleichszwecke mit Abschluss für ein späteres Geschäftsjahr dargestellt werden. REFERENZ LIBRARYEmployee-Aktienoptionen - GAAP-Rechnungslegung Mitarbeiter-Aktienoptionen (ESOs), die auch als aktienbasierte Vergütung bezeichnet werden, sind wohl die beliebteste Form der Anreizkompensation. Es gibt viele Gründe für diese Popularität. Erstens, Unternehmen behaupten, ESOs Verbesserung der Leistung, indem sie den Mitarbeitern eine Beteiligung an dem Geschäft und damit Anreize und Unternehmensanreize. Zweitens, ESOs werden von den Mitarbeitern als Mittel zum Reichtum betrachtet. Tausende von Managern, Wissenschaftlern, Wirtschaftsprüfern, Ingenieuren, Programmierern und Sekretären sind Millionäre mit ESOs geworden. Aus diesem Grund haben ESOs als Werkzeug für talentierte und unternehmungslustige Arbeitnehmer entstanden. Drittens, obwohl ESOs sind eine Form der Mitarbeiter Entschädigung, sie haben keine direkten Cash-Flow-Effekte. Viertens, nach vorheriger GAAP, ESOs Mitarbeiter Leistungen ohne die Aufzeichnung der Kosten. Der Widerspruch der Unternehmen zum FASB-Vorschlag Mitte der 90er Jahre, um die Kosten der ESOs vom Einkommen abzuziehen, zeugt von der Wichtigkeit dieses Faktors. Merkmale der Arbeitnehmeraktienoptionen Eine Mitarbeiteraktienoption ist eine vertragliche Chance, die einem Unternehmen von einem Unternehmen gewährt wird, wobei der Arbeitnehmer eine feste Anzahl von Aktien der Gesellschaft zu einem bestimmten Preis am oder nach einem bestimmten zukünftigen Zeitpunkt erwerben kann. In der Grafik 6.10 ist eine Option für einen Mitarbeiter dargestellt. Der Ausübungspreis ist der Preis, zu dem der Mitarbeiter das Recht hat, die Aktien zu erwerben. Ausübungspreis ist oft gleich dem Aktienkurs OD der Gewährungszeitpunkt gesetzt. Das Ausübungsdatum ist das früheste Datum, an dem der Mitarbeiter die Option ausüben kann - der Mitarbeiter kann die Option zu einem beliebigen Zeitpunkt nach dem Ausübungsdatum ausüben. Die meisten ESOs haben Wartezeiten zwischen 2 und 10 Jahren. Wenn der Aktienkurs höher ist als der Ausübungspreis, gilt die Option als in-the-money. Es ist out-of-the-money, wenn der Aktienkurs weniger als der Ausübungspreis ist. Mitarbeiteraktienoptionen passen in zwei breite Kategorien: Anreiz und nichtqualifiziert. Anreize oder steuerbegünstigte qualifizierte Aktienoptionen werden erst dann besteuert, wenn die Aktie vom Mitarbeiter verkauft wird. Diese Optionen müssen zu Marktwerten gewährt werden, und die Aktie muss für zwei Jahre ab dem Datum des Zuschusses und ein weiteres Jahr ab dem Ausübungszeitpunkt gehalten werden. Die Differenz zwischen dem Ausübungspreis und dem Verkaufspreis wird in der Regel als ordentliches Einkommen besteuert. Nichtqualifizierte Aktienoptionen haben nicht die steuerlichen Vorteile qualifizierter Optionen. Diese Optionen werden manchmal mit einem Abschlag vom fairen Marktwert gewährt und die Mitarbeiter werden zum Zeitpunkt der Ausübung von der Differenz zwischen dem Ausübungspreis und dem fairen Marktwert besteuert. In diesem Fall erhält das Unternehmen einen Steuerabzug in Höhe des vom Arbeitnehmer anerkannten Einkommens. Rechnungslegung und Berichterstattung für ESO Es gibt zwei wesentliche Bilanzierungsfragen im Zusammenhang mit ESOs: (1) Verwässerung des Ergebnisses je Aktie (EPS) und (2) Erfassung der Anschaffungskosten der Mitarbeiteraktienoption als Aufwand in laufenden Erträgen. Dieser Abschnitt behandelt beide Fragen. Verdünnung des Ergebnisses je Aktie. SFAS128 erkennt die potenzielle Verwässerung durch ESOs bei der Bestimmung des verwässerten Ergebnisses je Aktie. Die Methode der eigenen Aktien bestimmt das Ausmaß der Verwässerung basierend auf dem Ausübungspreis und dem aktuellen Aktienkurs. ESOs in-the-money werden als verwässernde Wertpapiere angesehen und beeinflussen das verwässerte EPS. ESOs out-of-the-money sind als Antidumping-Wertpapiere und keine Auswirkungen auf verdünnte EPS. Vergütungsaufwand. Rechnungslegung und Berichterstattung für ESOs sind unter SFAS 123 und seinem Nachfolger SFAS 123 (R) vorgeschrieben. SFAS 123 verlangte nicht, dass Unternehmen die Anschaffungskosten von ESOs im Rechnungseinkommen berücksichtigen, stattdessen wurden die Unternehmen ermutigt, diese Kosten anzuerkennen. Wie erwartet, erkannten die meisten Unternehmen nicht die Kosten von ESOs. SFAS 123 forderte jedoch Unternehmen auf, in einem Vermerk das Proforma-Nettoeinkommen (und das EPS) zu veröffentlichen, das den Ausgleichsaufwand der ESO widerspiegelte. Die Gegner der Rechnungslegung nach SFAS 123 verurteilten die Standards, dass sie keine Vergütungsaufwendungen im Körper der Gewinn - und Verlustrechnung erfassten. In der post-enron politischen Umgebung wurde die Transparenz in der Finanzberichterstattung populär, und SFAS wurde als SFAS 123 (R) überarbeitet. Diese überarbeitete Standard-Mandat Anerkennung der Entschädigung in Bezug auf Mitarbeiter Aktienoptionen in den Körper der Gewinn-und Verlustrechnung. Die Bestimmung des ESO-Aufwands für einen Zeitraum ist ein zweistufiges Verfahren: (1) Festlegung der Kosten der gewährten ESOs und (2) Abschreibung dieser Kosten über die Wartezeit der Option zur Ermittlung des Ausgleichsaufwands für jede Periode. Wir diskutieren jeden Schritt: Bestimmung ESO Kosten. Die Kosten der ESO werden zum Zeitpunkt der Gewährung bestimmt. Die ESO-Kosten sind das Produkt aus dem beizulegenden Zeitwert jeder einzelnen Option und der Anzahl der erwarteten Optionen. Der beizulegende Zeitwert der ESO wird durch Anwendung eines Optionspreismodells (üblicherweise Black-Scholes-Modell) zum Zeitpunkt der Gewährung bestimmt. In Ziffer 6.11 sind die Faktoren aufgeführt, die den beizulegenden Zeitwert einer Option beeinflussen. (Zusätzliche Diskussion der Kosten und Nutzen der ESOs in Anlage 6B). Obwohl wir nicht angeben, wie der Optionswert ermittelt wird, weisen wir darauf hin, dass die erwartete Laufzeit der Option auf dem erwarteten Ausübungszeitpunkt und nicht auf dem Ausübungsdatum beruht. Die Anzahl der erwarteten Optionen wird durch die Anpassung der Anzahl der gewährten Optionen für den erwarteten Mitarbeiterumsatz während der erwarteten Laufzeit der Option bestimmt. Wie bereits erwähnt, werden die ESO-Kosten zum Zeitpunkt des Zuschusses nur einmal festgesetzt. Anpassungen an diesen Kosten werden nicht vorgenommen, auch wenn sich der beizulegende Zeitwert der ESO ändert. Amortisieren ESO Kosten. Während Unternehmen hoffen, dass die ESO die Arbeitnehmer im Interesse der Aktionäre motivieren, geben sie auch Mindestwährungsfristen an, um Mitarbeiter - und Unternehmensanreize auf lange Sicht weiter auszurichten. Dieser ESO-Vorteil wird voraussichtlich mindestens so lange bestehen, bis der Arbeitnehmer frei ist, die Option auszuüben. Dementsprechend wird der beizulegende Zeitwert der gewährten ESOs über den Erdienungszeitraum linear abgeschrieben. Der Aufwand für eine Periode basiert auf der kumulierten Abschreibung aller bisherigen und aktuellen ESOs, die noch nicht ausgeschöpft sind. Obwohl die ausstehenden Optionen (sofern keine Anreizeffekte vorliegen) für die derzeitigen Aktionäre einen Nettopotentialaufwand darstellen, stellen sie weder eine feste Kapitalflussverpflichtung gegenüber der Gesellschaft noch eine Ressourcenzuweisung von den Aktionären ein. Insbesondere wirken sich ESOs nicht auf die Gesamtverbindlichkeiten oder das Eigenkapital aus: Jeder Vermögenstransfer findet nur zwischen den Aktionären und den potenziellen Anteilseignern (Arbeitnehmer) statt. Die Analyse hat zur Folge, dass bei der Bewertung der Solvabilität und der Liquidität (wie etwa bei der Kreditanalyse) die mögliche Verringerung des Wertes der heutigen Aktienanteile berücksichtigt werden muss (wie bei der Equity-Analyse). Quelle: John J. Wild, Bilanzanalyse Mitarbeiter Aktienoptionen - GAAP Accounting